货币流动指数是一种指标（来自一组振荡器），用作外汇市场技术分析的一部分。该工具是由交易员Gene Quong和Avrum Soudack开发的，其使用原则在30多年前被详细描述。其本质是什么，为什么交易员和投资者应该了解它？本质上，该指标衡量了买家和卖家的压力。 MFI反映了资金投入或撤出资产的强度。
MFI经常与更受欢迎的RSI（相对强弱指数）进行比较，但与RSI不同，MFI还考虑了交易量。该工具很少被称为流行，但对于交易员确定入场点可能是有用的。在本文中，我们将告诉您如何计算振荡器，如何解释其信号以及如何在实践中使用货币流动指数指标。
理解货币流动指数
什么是货币流动指数？这很容易理解：该指标计算流入和流出现金流之间的差异。如果资产的基础价值低于此差异，那么流入的货币供应量增加，市场看涨。如果我们看到相反的情况，这意味着投资者正在离开该资产，市场看跌。
因此，MFI比较了正现金流和负现金流的比率。如果当前价格高于上一期，这表明资金正流入该资产。如果低于上一期，则意味着投资者正在从该资产中撤回资金。
MFI计算
在Money Flow Indicator的核心是其獨特的計算方法，通過納入成交量使其與其他指標有所不同。它首先確定資產的典型價格。以下是如何找到它的方法：
典型價格 = (最高價 + 最低價 + 收盤價) / 3
在第二步中，您可以通過以下公式確定原始資金流：
原始資金流 = 典型價格 x 成交量
要獲得正的資金流，您應該將那些典型價格高於前一天的日子的MF相加。
負資金流的計算方式相同。
正MF和負MF之間的比率是資金比率。
現在，您可以使用以下公式最絈計算資金流指數：
資金流指數 = 100 - [100 / (1 + 資金流比率)]
通常，該指標跟踪來自過去14天的數據。
解讀MFI讀數
解讀MFI信號類似於RSI分析。但是，存在輕微差異。由於該指數考慮了市場成交量，因此其曲線將與RSI不同。以下是一些理解信號的基本規則：
- 如果MFI指標在20和80之間交易，請留意其接近50。當超過50時，買盤壓力出現。當跌破50時，賣方造成壓力。
- 當您看到振盪器跌破20時，這可能意味著是買入時機。當超過80時，可能是賣出時機。
此外，監控超買或超賣條件以及價格與指標之間的背離是有意義的。繼續閱讀以獲取更多細節。
超買和超賣條件
由於外匯資金流指數指標是一種典型的震盪器，應注意指標線離開超買或超賣區域。此外，當趨勢開始時，資金流指數（MFI）像所有其他震盪器一樣，可能長時間停留在相應區域。因此，為了選擇最佳的進出點，指標需要一個趨勢過濾器。
傳統的超買區域開始於80以上，超賣區域開始於20以下。但是，這些值是主觀的，您當然可以設置最適合該工具的任何閾值（例如10和90）。在這種情況下，您將收到較少的信號，但它們將更強烈。
與價格的分歧
有時，您會看到指標和價格朝著不同的方向移動。例如，假設某資產的價格上漲。但您會看到震盪器正在下降。在這種情況下，買盤壓力減小。當這種情況發生在市場中時，交易員可以將其解釋為價格很快會朝著技術指標的方向逆轉的確切信號。 MFI分歧並非100%有效的信號，但它是最準確的逆轉信號之一。使用該指標的時間框架越大，分歧處理得越準確。
資金流指數交易策略
如何在外匯交易中使用MFI指標？要回答這個問題，您應該提出一定的策略。 MFI是一種經常產生強力信號的振盪器。此外，它並不難使用 - 即使是初學者也可以應對。因此，在制定交易策略時，請考慮這個指標。您可以將其用於“逆轉策略”和“趨勢策略”來確定進出點。
如果有疑問，總是適合在模擬帳戶上練習。這將使您能夠進行交易而不冒風險。第二個將幫助您創建盈利策略的是使用最佳外匯機器人顧問。這些程序會自動分析數百個指標並提供相當準確的建議。如果您想自己學會理解MFI，以下是兩種使用它的方法。
趨勢確認
觀察指標水平及其與價格的背離是相當強烈的信號，可以納入您的交易策略中。此外，該指標可以根據眾所周知的原則幫助：「趨勢是您的朋友」。這對初學者尤其值得考慮。貨幣流動指數是一個通用指標，不僅適用於尋找逆轉。此外，它能夠提供有關趨勢開始及其強度的信號。這是因為MFI外匯考慮了交易量，而交易量又是價格方向的基礎。
首先，您必须专注于范围的中间 —— 50级。这条条件线将牛市和熊市分开。接下来，您需要关注超卖区。当指标曲线转向低于20的区域并向上穿过中线时，我们可以说市场中存在着一个看涨的趋势，并且它将进一步发展。与此相同的是看跌趋势，只是在这种情况下，反转发生在超买区并向下移动。正如前面提到的，这个信号被认为是相当可靠的趋势确认，因为它不仅基于典型价格的变化，还基于成交量。
识别潜在的反转
使用振荡器的另一种方法是寻找关闭头寸的时机。也就是说，我们不使用固定的止盈，而是等待市场信号。理解这个过程的最简单方法是通过一个具体的例子。假设正在发展一个看涨的趋势，并且您已经开了一个买入头寸。价格正在上涨，指标值也在上升。您等待直到指标线开始反转。
重要的是要记住，MFI曲线可能在超买或超卖区域停留很长时间。因此，进入这些区域并不是一个信号。只有当该线离开相反方向的区域时，头寸才应该被关闭。这将清楚地表明趋势的减速，可能是市场中的横盘。然而，在大多数情况下，这种情况将显示真实的价格反转。
使用MFI的实用技巧
當您了解什麼是 MFI 指標時，您可以開始應用它。如果您使用 Meta Trader 4，您可以在“指標” - “成交量”部分找到它。當您點擊“資金流動指標”時，將出現一個設置窗口。默認情況下，MFI 是基於 14 天的周期計算的，但這個值可以根據您的交易策略和市場條件進行更改。
時間框架考慮
如果您想自定義振盪器，可以在設置中進行。較短的周期可能會使 MFI 對變化更敏感，但也可能導致更多的虛假信號。較長的周期可能會平滑指標並減少虛假信號的數量，但對於短期分析可能不太有用。
與其他指標結合
您還需要了解，MFI 完美地補充了其他技術指標。例如，您可以使用趨勢指標，如移動平均線，來確認趨勢的方向，或者使用波動性指標來識別潛在的進出場水平。
避免的常見錯誤
初學者第一次接觸 MFI 時往往會過度信任這個指標。但是，可能出現的錯誤清單有點長。以下是要避免的事項：
- 忽略市場背景。查看所有信號和全球經濟指標。
- 忘記 MFI 可能給出虛假信號。檢查其他指標。
- 不遵循風險管理策略。不要冒更多風險。
- 不遵循您的一般交易策略。
請記住，MFI 只是交易的一小部分。將其用作工具，而不是顯示您資金去向的箭頭。
結論
货币流动指数指标是一个强大但同时也是不完整的工具。它可以用于各种策略，以指示何时开仓或平仓，或者识别趋势反转。与流行的RSI不同，它考虑了交易量，这在很大程度上决定了其特性。明智地使用该指数，将其与其他工具结合使用，并提高您的交易绩效。
